Потребительский долг США упал в августе, угрожая восстановлению экономики

Содержание

• Что такое потребительский долг?
• Почему у американцев такие большие долги?
• Задолженность по кредитной карте
• Автокредиты
• Студенческие кредиты
• Как потребительский долг приносит пользу экономике
• Недостатки долга

В августе 2020 года потребительский долг США упал на 2,1% до 4,1 трлн долларов после роста на 4,3% в июле. Потребительский долг в феврале достиг рекордного уровня в 4,2 триллиона долларов. Долг, наряду с потребительскими расходами, резко упал в ответ на пандемию COVID-19, что может поставить под угрозу восстановление экономики.

Потребительский долг состоит из двух компонентов: возобновляемого и невозобновляемого долга.

Оборотная задолженность в основном состоит из задолженности по кредитным картам. В августе он упал на 11,3% до 985 млрд долларов. Это снижение последовало за падением на 0,3% в июле и 30,8% во втором квартале.

Оборотный долг в феврале установил рекорд - около 1,1 триллиона долларов. Это выше предыдущего рекорда в 1,02 триллиона долларов, установленного в 2008 году. Разница заключалась в том, что возобновляемый долг в феврале 2020 года составлял лишь 26% от общего долга по сравнению с 38% от общего долга в 2008 году.

Невозобновляемая задолженность включает ссуды, в основном ссуды на образование и автокредиты. В августе он увеличился на 0,8% до 3,16 трлн долларов. В июле он вырос на 5,7%. Из этой суммы задолженность по студенческим ссудам составила 1,7 триллиона долларов, а автокредиты - 1,2 триллиона долларов (последняя статистика была за июнь).

Федеральная резервная система отчитывается о потребительском долге каждый месяц с января 1943 года.

Что такое потребительский долг?

Потребительский долг - это то, что вы должны, а не то, что должны бизнес или государство. Его еще называют потребительским кредитом. Его можно взять в долг в банке, кредитном союзе или федеральном правительстве.

Общий потребительский долг состоит из возобновляемого долга и невозобновляемого долга.

Долг по кредитной карте - это возобновляемый долг, потому что он должен погашаться каждый месяц. Кредитные карты имеют переменные процентные ставки, привязанные к Libor.

Невозобновляемый долг не погашается каждый месяц. Вместо этого эти ссуды обычно удерживаются в течение всего срока действия базового актива. Заемщики могут выбирать между займами с фиксированной или переменной ставкой. Большинство невозобновляемых долгов состоит из автокредитов или студенческих ссуд.

Хотя жилищная ипотека также является видом ссуды, она не считается потребительским долгом. Вместо этого это личные вложения в жилую недвижимость.

Почему у американцев такие большие долги?

Несмотря на недавние тенденции к снижению, американцы по-прежнему имеют большой долг, который можно отнести к трем причинам: задолженность по кредитной карте, автокредиты и студенческие ссуды.

Задолженность по кредитной карте

Задолженность по кредитным картам выросла из-за Закона о защите от банкротства 2005 года. Закон усложнил для людей подачу заявления о банкротстве. В результате они обратились к кредитным картам в отчаянной попытке оплатить свои счета. В мае 2008 года задолженность по кредитным картам достигла своего рекорда в 1,02 триллиона долларов. Это было в среднем около 8 731 долларов на семью.

Рецессия привела к сокращению возобновляемой задолженности. В 2009 году он последовательно падал от месяца к месяцу. Во время рецессии банки сокращали потребительское кредитование. Затем Закон Додда-Фрэнка о реформе Уолл-стрит ужесточил правила в отношении кредитных карт. Он также создал Агентство финансовой защиты потребителей для обеспечения соблюдения этих правил. Кроме того, банки ужесточили кредитные стандарты.

К маю 2011 года задолженность по кредитным картам упала до минимума в 832,5 млрд долларов. Несмотря на это сокращение, средняя американская семья по-прежнему была должна около 7000 долларов каждая.

Автокредиты

Автокредиты со временем увеличились из-за низких процентных ставок. Люди воспользовались обширной денежно-кредитной политикой Федерального резерва. ФРС снизила ставки в 2008 году, чтобы бороться с рецессией, и сделала это снова в 2020 году, чтобы бороться с еще одной рецессией, вызванной пандемией COVID-19. Автокредиты обычно выдаются на срок от трех до пяти лет. Если заемщик не производит платежи, банк обычно возвращает базовый актив.

Студенческие кредиты

В 2010 году Закон о доступном медицинском обслуживании позволил федеральному правительству взять на себя программу студенческих ссуд. Федеральное правительство заменило Салли Мэй, предыдущего администратора. Устранив посредников, правительство сократило расходы и увеличило доступность помощи в сфере образования. Это помогло увеличить невозобновляемый долг с примерно 62% всего потребительского долга в 2008 году до примерно 74% в феврале 2020 года. В августе 2020 года невозобновляемый долг составлял около 76% всего потребительского долга.

Студенческие ссуды увеличились после рецессии 2008 года, поскольку безработные стремились повысить свою квалификацию.

Студенческие ссуды часто выдаются на 10 лет, но некоторые до 25 лет. В отличие от автокредита, у банка нет активов, которые можно было бы использовать в качестве залога. По этой причине федеральное правительство гарантирует школьные ссуды. Это позволяет банкам предлагать низкие процентные ставки для поощрения получения высшего образования. Правительство поощряет это, потому что страна получает выгоду от квалифицированной рабочей силы. Это уменьшает неравенство доходов в стране и создает здоровую экономику.

Как потребительский долг приносит пользу экономике

Потребительский долг способствует экономическому росту. Пока экономика растет, вы можете быстрее погасить этот долг в будущем. Это потому, что ваше образование может позволить вам найти более высокооплачиваемую работу. Это создает восходящий цикл, еще больше увеличивая экономику. Это позволяет вам обставить дом, оплачивать образование и получить машину, не экономя на них.

Недостатки долга

Долг может иметь разрушительные последствия. Если экономика войдет в спад, и вы потеряете работу, вы можете объявить дефолт. Это может испортить ваш кредитный рейтинг и возможность брать ссуды в будущем. Даже если экономика останется устойчивой, вы все равно можете взять на себя слишком много долгов. И дело не только в так называемых плохих привычках тратить. Это могло быть результатом непредвиденных медицинских счетов и других потребностей.

Лучший способ избежать задолженности по кредитной карте - ежемесячно выплачивать ее. Кроме того, сэкономьте шесть месяцев на своих расходах, чтобы у вас всегда было достаточно денег для покрытия ваших счетов и других ежемесячных потребностей. Это поможет вам, если начнется рецессия, вы потеряете работу или столкнетесь с неотложной медицинской помощью.